资料来源：金猪十年《 非瘟或卷土重来，新周期将至 》
非瘟或卷土重来，本轮感染面将发展至50%以上地区
（一）、值得关注的现象
新冠疫情告一段落，大量人员流动带来了非洲猪瘟传播加剧。草根调研显示当前行业非瘟疫情较为严重，天气转暖后疫情抬头的反常现象值得重点关注。当前北方省份普遍反应疫情严重，淘汰母猪量连续三个月环比大幅增长，此外，过去的“拔牙”定点清除处理措施在本轮疫情中见效甚微。新冠防疫措施优化后整个社会面的人员流动、车辆流动大幅增加，这给猪场防控非瘟疫情带来较大的挑战，需要密切关注非瘟疫情对产能的影响。
值得关注的现象：
（1）草根调研显示，全国17个省份出现非瘟疫情蔓延发展态势。其中，产能已有一定程度受损的省份为湖北、河北、山东、辽宁、山西，局部地区受影响较大的省份有黑龙江、吉林、安徽、河南、云南、贵州、四川和重庆，而广东、广西、福建、湖南等省份则出现非瘟疫情的零星散发，且有进一步蔓延的趋势。
（2）非瘟病毒检测机构数据显示，23年春节后阳性检出量爆发式增长。单月数量级已达到2022年全年水平。同时养殖场管理人员反馈，本轮非瘟疫情难以通过“拔牙”方式进行处理，过往的检测防疫处理方法失效。
（3）淘汰母猪量连续三月大增。国内4个主要淘汰母猪屠宰地之一的河南，连续三个月屠宰量环比大增。据专家反馈，2022年12月河南淘汰母猪屠宰量环比+40%，23年1月环比+50%，2月环比+50%。
（4）单月屠宰均重数据明显下滑。样本屠宰企业的屠宰均重单月下降5-6kg，北方及华东区域的屠宰均重均出现明显下滑，同时山东部分区域小体重猪屠宰量增长明显。
总结：防疫方法失效，行业产能去化幅度或超出市场预期。据渠道调研反馈，截至目前，已有不少企业的母猪产能影响20-30%，且处于不敢补栏的状态，同时行业的原种猪场也出现了几起清场现象，这足以证明过去的防疫方法在某种程度上已经失效。结合调研反馈，我们推测目前北方产区的非瘟病毒感染面达到50%，部分养殖场尚能控制住疫情，但多数养殖场产能或损失一半左右，预计北方省份的能繁母猪和后备母猪减产20-30%的可能性较高。
（二）复盘：本轮北方疫情加剧始于12月，年前以野毒为主，年后弱毒型爆发
（1）春节前：以野毒为主，“拔牙”尚能控制疫情。根据草根调研观察，年前爆发的非瘟疫情主要以野毒为主，猪只感染野毒后症状较明显、死亡率高，通过“拔牙”的方式相对容易进行防控，我们预计野毒对产能的影响在10%左右（每年）。在养殖场感染野毒后，由于“拔牙”有效，尚有能力控制疫情，往往在经历一波母猪淘汰后，养殖场会迅速补栏母猪，在这种背景下，我们认为野毒对产能影响相对有限，但对成本有明显影响。
（2）春节后：弱毒型爆发，“拔牙”效果有限，“动清”变“栋清”。今年春节后开始，在天气转暖的背景下，北方疫情不降反升，其异常的原因在于流行毒株主要为弱毒，且多种毒株混合感染，养殖场依靠“拔牙”的方式已经不容易控制疫情，往往发现问题的时候，ASF病毒已经在猪场内部传染较久。不少管理能力较强的养殖场，即使及时发现了问题，不断进行拔牙处理，但整个拔牙过程异常艰难，或持续3个月之久，场内的产能去化特征呈现逐步加速的局面，直至清栋、清场，其时间节奏往往是第一个月影响10%的产能，但第二个月影响30-50%，第三个月产能可能会全清。如果第一个月结束时调研得出的结论为产能去化10%，就远远低估了本轮疫情的影响力。我们预计这一波弱毒带来的非瘟疫情才刚刚开始，不可掉以轻心。
（3）母猪高淘高补在短期内失效。养猪行业目前尚未找到防控这波弱毒的方法，目前养殖场普遍处于严防死守、不断拔牙的过程中，对于补栏母猪的信心显然不足。同时，现阶段猪价也相对较低，养母猪带来的风险回报比较低，不足以吸引养殖场补栏母猪，因此母猪需求持续低迷，与之对应二元母猪价格也在底部横盘，反而仔猪价格却快速上涨。
我们预计，待非瘟疫情逐步明朗后，行业才会下定论是否补母猪，而在此过程中更多养殖户已经决心长期转向育肥与二次育肥。
